Los automóviles eléctricos se muestran el 4 de julio de 2024 en Rayong, Tailandia, en la primera fábrica de vehículos eléctricos (EV) de BYD en el sudeste asiático, un mercado regional de vehículos eléctricos de rápido crecimiento donde la compañía se ha convertido en el actor dominante.
Chalinee Thirasupa | Reuters
BEIJING – Se está acabando el tiempo para que los fabricantes de automóviles extranjeros tradicionales se adapten al mercado de automóviles eléctricos de China, lo que indica a los analistas de la industria que las empresas necesitarán depender más de asociaciones locales para sobrevivir.
Los fabricantes de automóviles que utilizan combustibles fósiles están luchando por competir en el mercado automovilístico más grande del mundo, que rápidamente se ha convertido en uno en el que los vehículos de nuevas energías representan ahora más de la mitad de las ventas de automóviles del país.
Si las marcas extranjeras «no pueden introducir pronto vehículos competitivos de energía limpia en el mercado chino, la única esperanza de recuperar cuota de mercado probablemente sea una asociación con un actor nacional», dijo Tu Le, fundador y director ejecutivo de Sino Auto Insights.
“¿Pero es demasiado poco y demasiado tarde? Quizás para varias marcas extranjeras”, dijo.
fabricante de automóviles estadounidense motores generalesAlemania volkswagen y el fabricante japonés Nissan experimentaron una caída de las ventas en China entre 2019 y 2023, según cálculos de CNBC basados en datos de la empresa.
En 2023, el fabricante surcoreano Kia informó que las ventas en China estaban más de un 30% por debajo de los niveles de 2020. tesla En comparación, las ventas en China se multiplicaron por más de seis entre 2019 y 2023.
A medida que aumentan las preocupaciones de los inversores, la dirección está discutiendo planes. La directora ejecutiva de GM, Mary Barra, dijo en una conferencia telefónica el mes pasado que la compañía había programado reuniones con accionistas y miembros de la junta directiva de empresas conjuntas para discutir la «reestructuración» para mejorar las ganancias en China, que alguna vez fue el mercado de mayores ventas de GM.
Beijing exigió a los fabricantes de automóviles estadounidenses, alemanes y otros extranjeros que establecieron un punto de apoyo en China hace décadas que establecieran empresas conjuntas con empresas locales que normalmente eran de propiedad estatal.
Recién en 2022 las autoridades chinas permitieron que las empresas automotrices extranjeras fueran propietarias totales de su producción local. Pero era un mercado lucrativo, con GM y Volkswagen todavía ocupando los dos primeros lugares por participación de mercado en 2022.
BYD de China Y Geeley desde entonces han aumentado, consolidando su primer y segundo lugar en el mercado, respectivamente, según datos de octubre de la Asociación de Turismos del país.
«Occidental [automakers] «Estamos despertando al hecho de que no pueden simplemente quedarse sentados y ver cómo sus posiciones en el mercado continúan erosionándose y necesitan hacer algo, necesitan hacer algo grande», dijo David Norman, un especialista en fusiones con sede en Hong Kong. y abogado de adquisiciones especialista en fusiones en A&O Sherman.
Representó a Stellantis, con sede en Holanda, en su compra de aproximadamente 1.590 millones de dólares de una participación del 20 por ciento en el fabricante chino de automóviles eléctricos Leapmotor el año pasado.
“Para sacar la bola de cristal, creo que seguramente veremos más duelos”, dijo Norman. «El liderazgo tecnológico de las empresas chinas de NEV es considerable y está creciendo».
Los fabricantes chinos de automóviles eléctricos han integrado pantallas de entretenimiento, proyectores y tecnología de asistencia al conductor similares a los de los teléfonos inteligentes en sus vehículos para competir en un mercado local ferozmente competitivo.
Si bien la versión de Tesla del sistema de asistencia al conductor aún no ha recibido la aprobación total en China, los fabricantes nacionales han desarrollado su propia versión. Xpeng, BYD y otras empresas locales utilizan NVIDIA‘s chips, mientras que el gigante chino de las telecomunicaciones Huawei ha desarrollado sistemas de asistencia al conductor y entretenimiento en el automóvil para otros fabricantes de automóviles.
“Creo que para tener vehículos competitivos en China, [foreign] «Las empresas necesitan un sistema de conducción avanzado comparable al que se ve en algunos vehículos chinos», dijo Stephen Dyer, colíder y jefe de la práctica automotriz de AlixPartners en Asia.
Espera que los fabricantes de automóviles extranjeros colaboren con las empresas chinas en materia de asistencia al conductor, no sólo para el mercado local sino también en el extranjero.
El año pasado, Volkswagen invirtió 700 millones de dólares en una startup china de coches eléctricos. xpeng Desarrollar modelos para entrega en China en 2026. El año pasado, el fabricante de automóviles alemán anunció que invertiría 2.400 millones de euros (2.500 millones de dólares) en una asociación entre su filial de software para automóviles y el fabricante chino de chips de conducción autónoma. Robótica Horizonte.
Otras asociaciones importantes en tecnología avanzada de asistencia al conductor incluyen el anuncio de Toyota el año pasado de que formaría una empresa conjunta para producir automóviles en masa con la startup china de conducción autónoma Pony.ai.
Puede que no sea fácil comprar empresas chinas
Queda por ver si los fabricantes de automóviles extranjeros pueden construir una ventaja efectiva asociándose con empresas chinas que venden sus propios automóviles o tecnología en el mismo mercado.
“Las marcas nacionales de vehículos de nueva energía son demasiado competitivas”, dijo en chino Weng Yajun, socio de fusiones y adquisiciones de JunHe Law con sede en Shanghai, traducido por CNBC. «Se esfuerzan mucho, pero aún así sólo venden unos pocos coches».
Weng espera que los actores de la industria luchen “a muerte” por la supervivencia en lugar de por adquisiciones en el futuro cercano.
Los fabricantes de automóviles en China han reducido los precios para atraer compradores y al mismo tiempo lanzaron una gran cantidad de modelos nuevos en sólo un año. Incluso las empresas automovilísticas estatales tienen problemas.
Eso significa que los fabricantes de automóviles extranjeros tendrán que competir con los fabricantes estatales en adquisiciones locales, dijo Yiming Wang, analista de China Renaissance Securities. Añadió que, a pesar de las pérdidas, las nuevas empresas chinas aún no están en el punto en el que quieran venderse.
La inversión de Volkswagen en Xpeng sigue siendo la colaboración de más alto perfil hasta la fecha entre un fabricante de automóviles extranjero y una startup china de automóviles eléctricos en el mercado chino.
La empresa alemana está probando otras estrategias para recuperar su cuota de mercado. La marca Audi, junto con su socio SAIC, un fabricante de automóviles estatal chino, lanzó este mes una nueva marca de automóviles eléctricos en China que renuncia al logotipo de cuatro aros y en su lugar escribe «AUDI» en letras mayúsculas redondeadas.
Es probable que la participación de mercado de los fabricantes de automóviles extranjeros en China disminuya el próximo año a medida que algunas marcas prácticamente abandonen el país, dijo Jing Yang, director de calificaciones corporativas de Asia y el Pacífico de Fitch Ratings.
Yang señaló que las compañías automotrices globales también enfrentan la competencia de los fabricantes de automóviles chinos que se expanden al exterior. Señaló que a pesar de aranceles como los vigentes en la Unión Europea, «las empresas chinas no renunciarán fácilmente a la expansión en el extranjero en busca de una mayor rentabilidad».
