Se muestra un letrero encima de una sucursal de New York Community Bank en Yonkers, Nueva York, el 31 de enero de 2024.
Mike Segar | Reuters
Prestamista regional Banco comunitario de Nueva York Es posible que la empresa tenga que pagar más para retener los depósitos después de que una de sus calificaciones clave fuera rebajada por segunda vez en un mes.
El viernes por la noche, Moody’s Investors Service rebajó la calificación de depósitos de la principal filial bancaria de NYCB en cuatro niveles, de Baa2 a Ba3, tres niveles por debajo del grado de inversión. Esto se produjo tras un recorte de dos niveles por parte de Moody’s a principios de febrero.
La rebaja podría desencadenar obligaciones contractuales de los clientes comerciales de NYCB que exigen que el banco mantenga una calificación de depósito de grado de inversión, según los analistas que siguen a la compañía. Los depósitos de los consumidores en bancos asegurados por la FDIC están cubiertos hasta $250,000.
NYCB ha estado en una caída libre de acciones que comenzó hace un mes cuando la compañía informó una pérdida sorpresa en el cuarto trimestre y mayores provisiones para pérdidas crediticias. Las preocupaciones se intensificaron la semana pasada después de que la nueva dirección del banco encontrara «debilidades significativas» en su revisión de sus préstamos comerciales. Las acciones del banco han caído un 73% este año, incluida una caída del 23% el lunes, y ahora se cotizan a menos de 3 dólares cada una.
De interés clave para analistas e inversores es el estado de los depósitos del NYCB. El mes pasado, el banco dijo que tenía 83.000 millones de dólares en depósitos al 5 de febrero y que el 72% de ellos estaban asegurados o colateralizados. Pero las cifras provienen del día anterior a que Moody’s comenzara a rebajar las calificaciones del banco, lo que generó desde entonces especulaciones sobre un posible éxodo de depósitos.
Los recortes de calificación de Moody’s podrían afectar los fondos en al menos dos áreas: un negocio de banca como servicio con 7.800 millones de dólares en depósitos según las presentaciones regulatorias de mayo y una unidad de depósito en garantía hipotecaria con depósitos entre 6.000 y 8.000 millones de dólares.
«Existe un riesgo potencial para el servicio de depósitos en caso de una rebaja», dijo el analista de Citigroup Keith Horowitz en una nota de investigación del 4 de febrero.
Los ejecutivos del NYCB dijeron a Horowitz que la calificación de depósitos, que Moody’s entonces fijó en A3, tendría que caer cuatro niveles antes de que estuviera en riesgo. Desde que se publicó esta nota, el precio ha caído seis puntos.
Durante una conferencia telefónica el 7 de febrero, el director financiero de NYCB, John Pinto, confirmó que el negocio de depósitos en garantía hipotecaria del banco debe mantener el estado de grado de inversión y dijo que los niveles de depósitos en la unidad fluctúan entre $6 mil millones y $8 mil millones.
«Si hay un contrato con estos depositantes que dice que tienen que tener una calificación de grado de inversión, eso sería teóricamente un evento desencadenante», dijo el analista de KBW Chris McGratty sobre la rebaja de Moody’s.
NYCB no respondió de inmediato a las llamadas o correos electrónicos de CNBC en busca de comentarios.
No se pudo determinar qué exigen los contratos que haga el NYCB si viola el estatus de grado de inversión, o si se requerirían rebajas de calificación por parte de múltiples firmas calificadoras para activar disposiciones contractuales. Por ejemplo, aunque Fitch Ratings recortó la calificación crediticia del NYCB a «basura» la semana pasada, dejó los depósitos no asegurados a largo plazo del banco en BBB-, un escalón por encima de «basura».
Para reemplazar los depósitos, el NYCB podría recaudar depósitos intermediados, emitir nueva deuda o pedir prestado a las instalaciones de la Reserva Federal, pero todo eso probablemente implicaría costos más altos, dijo McGratty.
«Harán todo lo que sea necesario para mantener los depósitos internos, pero a medida que se desarrolle este escenario, el costo de financiar el balance podría volverse más prohibitivo», dijo McGratty.
No te pierdas estas historias de CNBC PRO:
