Según Morgan Stanley, comprar acciones con una exposición cada vez mayor a la inteligencia artificial podría generar un rendimiento superior a finales de este año. La revolución de la inteligencia artificial ha impulsado el actual repunte del mercado alcista, liderado por Nvidia. En lo que va del año, las acciones del fabricante de procesadores gráficos utilizados para impulsar la IA de Jensen Huang han ganado un 142% después de subir un 239% en 2023. Pero para los inversores que se perdieron el comercio de IA, no es demasiado tarde, según Morgan Stanley. En una nota reciente, un equipo de ocho estrategas de Morgan Stanley liderados por Edward Stanley destacó un grupo de acciones donde la inteligencia artificial está empezando a desempeñar un papel más importante en su negocio, a las que denominaron «los facilitadores». El banco de inversión escribió que desde enero de 2023, los habilitadores “básicos de la tesis” han obtenido un rendimiento superior al 100%, en comparación con solo el 25% de los habilitadores “moderadamente expuestos”. «Creemos que esta estrategia de elegir acciones en las que la materialidad de la IA esté aumentando seguirá funcionando para los inversores durante el resto de 2024», escribió Morgan Stanley. «Sin embargo, después de 18 meses de sólido desempeño de este grupo facilitador, creemos que los inversores deben ampliar su red para encontrar desequilibrios atractivos entre riesgo y recompensa a partir de aquí». La empresa de tecnología solar First Solar ha entrado en la lista de Morgan Stanley. Las acciones subieron un 59% este año hasta el cierre del jueves. La mayoría de los analistas que cubren la acción la califican como Compra, aunque el analista promedio también ve un potencial de caída del 5%, según los objetivos de precios de consenso recopilados por FactSet. A principios de esta semana, tanto Morgan Stanley como Goldman Sachs reiteraron sus calificaciones de compra en First Solar. “Seguimos siendo optimistas sobre las perspectivas para FSLR y creemos que varios vientos de cola podrían respaldar precios más altos. [average selling prices] «O una posible expansión de la capacidad», escribió Goldman Sachs. Morgan Stanley también destacó a Broadcom como un habilitador de IA. El fabricante de semiconductores ha ganado más del 25% este año, pero sigue siendo extremadamente popular entre los analistas. La mayoría de los analistas lo califican como una compra, con el precio promedio de consenso. Lo que implica un potencial de subida del 10% A principios de esta semana, Bernstein Research calificó a Broadcom como una de sus mejores ideas. La acción «sigue estando entre las más baratas de todos los semiconductores ‘AI Play’, con una mejor narrativa que muchos pares», reiteró la analista de Bernstein, Stacy Rasgon. La calificación de sobreponderación de Broadcom el jueves, mientras que Melius Research inició la cobertura de la acción esta semana con una calificación de compra. «Liderazgo sostenido en sus segmentos clave, con una sólida cartera de IA procedente de la ‘etapa de inferencia’ de la IA generativa», escribió Melius. La empresa matriz de Facebook e Instagram, Meta Platforms, también fue descrita como un habilitador de IA. Las acciones de la plataforma de redes sociales han subido casi un 41% este año. Los analistas son abrumadoramente optimistas sobre la acción, pero en promedio solo ven un potencial de alza del 3% según el precio objetivo de consenso. A principios de esta semana, Raymond James elevó su precio objetivo de las acciones a 550 dólares, lo que significa que las acciones podrían subir potencialmente un 11%. «Creemos que Wall Street está subestimando el liderazgo de Meta en los componentes fundamentales de GenAI», escribió el analista Josh Beck. «La capacidad de aplicar múltiples modelos GenAI simultáneamente y al mismo tiempo incurrir en un riesgo mínimo para el negocio social principal respalda nuestra calificación de Compra Fuerte y nuestra primera opción preferida para META: Michael Bloom de CNBC contribuyó a este informe».